2018年上半年四大行贷款质量分析：整体贷款不良率有所下降，贷款平均收益率上升

四大行贷款规模持续增长，贷款增速下滑

从2010-2018年上半年四大行贷款规模来看，贷款规模稳定增长，贷款增速呈下滑趋势。截至2018年上半年，四大行贷款余额为51.25万亿元，同比上年增长5.13%。

四大行逾期贷款整体规模有所下降

2016-2018年上半年，四大行整体逾期贷款规模呈现下降趋势，贷款质量提升。截至2018年上半年，四大行逾期贷款余额为8801.7亿元，同比上年下降9.83%，占商业银行整体逾期贷款余额的44.97%。

2018年上半年，工商银行逾期贷款金额最大，为2860.8亿元，逾期率为1.80%，同时不良贷款规模也最大，为2299亿元，不良率为1.54%。

建设银行逾期率小于不良率主要是因为2018年年初不良贷款部分未逾期账户发生逾期，导致逾期贷款余额增长。

值得注意的是，2018年上半年，中国银行和建设银行期末逾期贷款余额均比期初逾期贷款余额高，不良贷款余额同样呈增长状态。

三大行不良贷款结构：主要集中于公司类不良贷款

由于中国银行上半年报未公布不良贷款细分结构数据，因此只统计其他三大行不良贷款数据。2018年上半年三大行不良贷款中，公司类不良贷款占比最高，占不良贷款总量的79.5%，不良率超过2%；三大行个人不良贷款规模为987.7亿元，占不良贷款总量的15.4%，不良率约为0.6%；票据类不良贷款最少，仅占5.3%。

四大行贷款平均收益率齐涨

2018年上半年四大行贷款平均收益率均同比上年出现增长。农业银行贷款平均收益率最高，为4.59%，同比上年增加7bp。建设银行贷款平均收益率增长最快，同比上年增加26bp。

2018年开始，四大行均上调放贷利率，在基准利率基础上上浮10%-15%，银行房贷收益率增长。此外，2012-2017年，银行存款增量持续下滑，而贷款增量持续增长，银行信贷额度紧张，小企业单位贷款利率普遍高于10%，推动银行贷款收益率较快增长。

以上数据来源于前瞻产业研究院发布的《2018-2023年中国商业银行信贷风险管理与行业授信策略分析报告》。

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