飞奔中的小贷行业仍存隐患

互联网金融冲击小贷行业

2013年被业界人士称为“互联网金融元年”。与小额贷款行业一样，互联网金融同属于新型行业，以电商为主的“涉网”贷款机构层出不穷。

有专家表示，在互联网金融大发展的浪潮下，链条较短的小额贷款业务受到的影响首当其冲。因为除了自有资金放大杠杆以外，传统的小额贷款公司仅仅涉足放贷这一环节，毫无避风港可言。

数据显示，去年电商小额贷款和P2P贷款总量超过1500亿元，占到无抵押信用贷款的12%到15%。作为电商小额贷款行业的标杆，去年第三季度，阿里巴巴[微博]小额贷款的阿里小微信贷单季累计投放贷款就达到208亿元，完成贷款150万笔，涵盖小微企业达到30.29万家。除了阿里巴巴之外，京东、苏宁、百度[微博]、腾讯等也纷纷杀入小额贷款行业。

“由于金融行业非常大，区域化不是很明显。”P2P网贷行业进入市场短短数年蓬勃发展，近两年更是呈现出爆炸式增长。有P2P公司负责人告诉记者，自己公司未来的发展趋势跟小额贷款公司可能会很类似，有的P2P公司本质上就是小额贷款。另外，还有一些线上的P2P网贷机构则采用的方式是和小额贷款公司合作，业务也基本上是小额贷款。

有P2P负责人表示，“我们在全国范围内和各类小额贷款机构等机构合作，由线下机构进行实地调查和研究，P2P网络进行线上营销，最终这些借款人通过线上的网络平台上与我们提供投资人达成交易，获得贷款，通过互联网技术实现了借款人和出借人绕过传统金融机构，直接对接模式。”

随着互联网金融机构对市场大的逐步蚕食，在此背景下，传统小额贷款行业的运作方式也开始急剧发生变化。有小额贷款公司表示，自己已经改变传统以来业务员扫街的宣传模式，开始向线上转型，用更加透明的贷款利率和更加便捷的操作流程来吸引客户。

有小额贷款公司老总表示，小额贷款公司的竞争优势更在于风险控制和管理，以及专业的人才。而劣势则是融资成本高，渠道少，产品创新力量薄弱。

同时，由于内地银行业监管规定出现新趋势，监管机构正试图减轻银行向中小微提供贷款面临的高额交易费用和缺乏抵押品及公开资料等问题，这可能增加中小微企业融资业务对商业银行的吸引力。并由此带来小额贷款公司与银行，甚至是合作银行的直接竞争，影响小额贷款公司的收益。一度被称作吃银行“剩饭”的小额贷款行业，可能面临的情况是“剩饭”越来越少。